HGC Advogados

Vai comprar ou vender uma empresa? Conheça os riscos antes de fechar o negócio.

O preço é apenas uma parte da negociação. Contratos, dívidas, processos e obrigações podem afetar o valor da empresa e as condições da operação. A assessoria jurídica em fusões e aquisições e a due diligence ajudam a identificar esses pontos e definir como tratá-los no contrato.



Situações atendidas

Compra de empresas e participações societárias

Assessoria na aquisição de empresas, quotas ou ações, com análise de riscos e condições contratuais.

Venda de empresas e saída de sócios

Preparação jurídica e negociação das condições de venda e das responsabilidades dos vendedores.

Due diligence jurídica

Análise documental para identificar riscos, obrigações e pendências que possam afetar o investimento.

Entrada de investidores e novos sócios

Estruturação de investimentos, direitos dos sócios e regras de administração e saída.

Aquisição de ativos e estabelecimentos

Análise de titularidade, contratos e riscos relacionados à aquisição.

Fusões, incorporações e reorganizações

Assessoria na estruturação e formalização de operações de combinação ou reorganização de sociedades.

Empresas com dívidas ou processos

Avaliação de passivos e contingências que possam comprometer o negócio e o retorno do investimento.

Contratos relevantes para o negócio

Revisão de contratos, financiamentos e garantias que possam afetar a operação.

Empresas em setores regulados

Análise de autorizações, licenças e exigências aplicáveis à operação, conforme o escopo contratado.

Preparação da empresa para venda

Organização documental e identificação de pendências que possam dificultar a negociação.

Negociação dos instrumentos da operação

Elaboração e revisão de acordos de confidencialidade, contratos de compra e venda e acordos de sócios.

Obrigações após o fechamento

Acompanhamento de ajustes de preço, pagamentos, compromissos de transição e indenizações contratuais.

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Como funciona o atendimento

  1. Entendemos o negócio

    Identificamos o objeto da operação, os objetivos do cliente e o estágio das negociações para definir o escopo e o cronograma.

  2. Organizamos e analisamos os documentos

    Solicitamos e examinamos a documentação das áreas incluídas na contratação, considerando as características da empresa e da operação.

  3. Apresentamos os riscos e as pendências

    Elaboramos relatório com os achados relevantes, seus possíveis impactos e os pontos que exigem esclarecimento ou regularização.

  4. Negociamos as proteções contratuais

    Orientamos a negociação de condições de fechamento, garantias, indenizações e outros mecanismos para tratar os riscos identificados.

  5. Acompanhamos a conclusão da operação

    Assessoramos a assinatura, o fechamento, a formalização dos atos societários e as obrigações posteriores incluídas no escopo.



Por que o escritório

Atuação direta dos sócios

A análise e a negociação contam com o envolvimento direto dos sócios responsáveis pela estratégia jurídica.

Integração entre áreas do Direito

Conectamos as questões societárias às demais frentes jurídicas relevantes para a operação, conforme o escopo contratado.

Análise orientada à decisão

Relacionamos os riscos identificados aos seus possíveis efeitos sobre o preço, a continuidade do negócio e as responsabilidades das partes.

Coerência entre diligência e contrato

Os resultados da análise documental orientam a negociação das cláusulas e das proteções contratuais.

Comunicação clara sobre riscos e limites

Explicamos os pontos identificados, as alternativas disponíveis e as questões que dependem de documentação ou avaliação complementar.



Dúvidas frequentes

O que é due diligence jurídica?

É a investigação dos documentos e da situação jurídica de uma empresa ou de determinados ativos para identificar riscos, obrigações e pendências relevantes para a operação.

A due diligence serve apenas para grandes empresas?

Não. Operações com empresas de menor porte também podem envolver passivos relevantes. A extensão da análise deve considerar as características e os riscos do negócio.

Qual é a diferença entre due diligence jurídica e auditoria contábil?

A análise jurídica examina questões como organização societária, contratos, processos e obrigações legais. A auditoria contábil possui objeto próprio, relacionado aos registros e às demonstrações contábeis. Os trabalhos são complementares.

Encontrar dívidas ou processos impede a compra?

Não necessariamente. Os riscos podem ser tratados por regularizações, ajustes de preço, garantias e condições contratuais. Em outros casos, podem justificar a revisão da estrutura ou a desistência da operação.

A due diligence garante que todos os problemas serão encontrados?

Não. As conclusões dependem do escopo contratado e das informações disponíveis até a data de corte. Documentos ausentes ou incompletos podem limitar a análise.

Posso contratar apenas a due diligence ou a revisão do contrato?

Sim. A contratação pode abranger uma etapa específica ou o acompanhamento da operação, conforme a necessidade do cliente.

Quem está vendendo também precisa de assessoria jurídica?

Sim. A assessoria auxilia na preparação documental e na negociação das declarações, garantias e responsabilidades que o vendedor assumirá, inclusive após a venda.

Quais documentos são necessários para começar?

Inicialmente, são úteis os documentos societários, uma descrição do negócio e os instrumentos já negociados. A lista detalhada depende da atividade da empresa e do escopo da análise.

Quanto tempo leva o trabalho?

O prazo depende da complexidade da operação, do volume e da organização dos documentos e da disponibilidade das partes para prestar esclarecimentos. O cronograma é definido no início da contratação.



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